本章导读：
有人说，在经济最危难的时候，是中央银行挺身而出化解难题，他们是英雄的化身；可也有人说，在这次金融风暴中，正是中央银行最先打开了这个“潘多拉魔盒”，他们似乎成了恶魔的代名词……我们的中央银行究竟在干什么？假如有一天，这个行长岗位也公开招聘，那么我们该如何写这个“中央银行行长”的招聘广告呢？
几乎每个人都知道，金融是经济的血液，中央银行是经济的心脏，每个企业主、雇员甚至家庭主妇无时无刻都能感受到这颗心脏的跳动，本章将为你讲述有关这个心脏的故事……
从人类纪元开始的三大发明是：火，轮子，中央银行。
——威尔·罗志斯
穿线街的老太太
在美国称霸世界之前，英国扮演着全球霸主的角色。当时，全世界任何东西都能由英镑购买，全世界任何东西也只能由英镑购买。英国可以通过利率的变动来控制世界其他地区的前进步伐，而这家控制机构就是世界上第一个中央银行——英格兰银行。
在位于伦敦金融城中心的穿线街上，坐落着一幢像城堡似的古老建筑，这就是英格兰银行的总部所在地，人们常把它称作“穿线街的老太太”。
英格兰银行——“穿线街的老太太”
下面就为你讲述下世界最古老的中央银行的历史。
300年前，英国刚刚经历了资产阶级“光荣革命”，但当时由于英法交战，英国政府财政经费严重不足，手头拮据。面对这一情况，一位叫威廉·佩特森的苏格兰商人提议建立一家可向政府提供贷款的银行，于是，当时伦敦城的1268家商人出资合股于1694年7月27日正式建立了英格兰银行，在开业后的短短11天内就筹集了120万英镑，并且以8%的年利率贷给政府，以支持英国的军事活动。
英格兰银行成立之初还仅仅是一家普通的银行，唯一的不同是这家银行同时有一个重要职能——为政府提供贷款。所以英格兰银行具有有别于同时代其他英国银行的一个特点，它设有政府账户。
1694年7月27日英国议会通过了《威廉玛丽法》，确定英格兰银行为国家银行，同时同意英格兰银行拥有第二项特权——拥有不超过资本总额的货币发行权。实际上，当时英格兰有四家银行都具备货币发行权，由于政府的支持，发行的货币信誉卓著，最终英格兰银行独揽了在英格兰和威尔士发行钞票的大权，具备最完整的中央银行特征并成为其他国家建立中央银行的范本。
英格兰银行第三项特权的获取颇费周折，因为当时英国各家商业银行并不使用统一的法定准备金，而是由各家银行自行确定所需要的准备金。因此，从某种意义上说，它们拥有的任何准备金都是超额准备金，当然，英格兰的银行准备金大大低于美国银行的准备金。
“老太太”如何控制货币供应呢？它是通过“茶点控制”实现的。当时英格兰只有几家较大的银行，因此，“老太太”只要在茶点时间传出话来，告诉人们，她认为货币供应应该走向何方，那么各家商业银行就会照此办理。
至此，英格兰银行终于完成了从一家普通银行向中央银行的转变。当然，真正使英格兰银行转变为现代中央银行的，要归功于一位名叫亨利·桑顿（Henry Thornton）的英国议员，这位从小崇拜亚当·斯密的议员，梦想成为一名银行家。年轻的桑顿发现无论什么时期，银行业总面临着繁荣与恐慌的交替，怀着对银行业的热爱，通过他自身的不懈努力，亨利·桑顿开始着手写一本与银行有关的书。
亨利·桑顿——中央银行之父
1802年，《大不列颠的票据信用的性质和作用的探讨》终于出版了，至今仍被认为是经济学史上一部伟大的经典著作。书中所解释的许多原理依然被人们视为信用理论的精髓，桑顿也被誉为“中央银行之父”。
追随着约翰·劳的脚步，桑顿创造了一个强大的分析工具，用来考察货币总量、货币流通速度与利率之间的相互影响。他敏锐地发现高利率可以防止资本外流，甚至能吸引国外的流动性资本，并且，高利率可以吸引民众将部分现金存放到银行账户上。通过维持高利率，中央银行就可以降低流通速度，吸收货币，从而给经济活动降温。
在今天的经济学家看来，中央银行最主要的职责是：控制货币数量和利率，防止银行大量倒闭，在某种程度上，中央银行还充当政府顾问的角色。
钱，从这里滚出来！
中央银行在经济生活中的作用非常重要，因为有了它，我们从才能管理整个银行系统。那么中央银行究竟有什么用呢？
中央银行有三个最重要的职能。
第一，发行的银行。简单地说，中央银行垄断了国家的货币发行权，即用绝对权力控制了一个国家货币的发行权，使任何其他银行都不可以随便发行钞票。事实上各个国家都是如此，美元是美联储发行的，英镑是英格兰银行发行的，欧元是欧洲中央银行发行的。因此，当中央银行把货币发出去的时候，中央银行担负起了重要的责任，它有义务保证货币的购买力。人们手里拿到1元钱的时候，这1元钱一定要有1元钱的购买力，如果人们买不到价值1元钱的东西，这就说明货币贬值了，所以，中央银行的任务就是要调节货币供应量，稳定币值，这是它的第一个职能。
第二，银行的银行。中央银行充当了所有商业银行的坚强后盾。商业银行接受中央银行的监督控制，所有商业银行的法定准备金都要缴到中央银行。我们已经知道，现代经济社会的货币供给，不是印钞厂印出来的，而是在银行这间神秘的屋子里通过信贷活动创造出来的。银行通过它的信用，不断地创造新的货币供给。
当商业银行接受一笔存款的时候，它会缴纳一部分的法定准备金率，这笔钱存在中央银行统一保管。如果某天商业银行出现支付危机，商业银行就可以去找中央银行贷款，以应付紧急情况。
在1929年大萧条时，美国曾经有9000家银行因为挤兑而被迫倒闭，但是自从中央银行建立后，这样的情形就很少发生了。
第三，国家的银行。中央银行代表国家来管理银行，所以央行又是政府的一个理财机构，它负责制定货币政策，并管理国家的钱；通过制定货币政策，控制商业银行，进而控制经济运行中货币的投放量。
形象地说，中央银行的货币政策就是，中央银行究竟是通过什么去打开货币的龙头，把钱放出来；又通过什么去拧紧货币的龙头，把钱抽走的。在美联储前主席格林斯潘的办公桌上就放着这样一块牌子，上面写着：“钱，从这里滚出来！”
总之，中央银行的存在是因为人们需要稳定的钞票，社会需要保证金融安全，尤其是银行体系的安全，并且履行为国家保管黄金、替政府发债等职能，这些已经普遍存在于各个国家的金融制度之中。
中央银行该独立吗？
中央银行与政府是什么关系呢？这似乎又是个复杂的话题。虽然我们都认为中央银行是政府的一部分，但它与政府的其他部门有一定的分离，在与政府的关系中，它通常比财政部这样的政府机构拥有更大的独立性，让我们先看看几个典型的例子。
在德国，这里的中央银行直接对国会负责，具有较强的独立性。《德意志联邦银行法》规定，在通常情形下，德意志联邦银行必须支持联邦政府的经济政策，在行使本法律赋予的权力时，联邦银行可以不按联邦政府的指示。
在美国，美联储享有极高的权力，包括享有资金和财务独立权，并且独立自主制定和执行货币政策，拥有不受国会约束自由裁量权，而成为立法、司法、行政之外“第四部门”。也难怪人们总是将美联储主席称作美国“第二总统”。
在英格兰，尽管法律上英格兰银行隶属于财政部，但是实际上，财政部一般尊重英格兰银行的决定，英格兰银行也主动寻求财政部支持。两者互相配合，几乎未发生过“独立性”危机。当然，直到1997年5月《英格兰条例》修改，英格兰才最终在法律上承认英格兰银行事实上的独立地位。
在韩国，中央银行隶属财政部，无法实现对商业银行有效监管，这也是造成韩国金融危机一个重要因素。
在日本，这里的中央银行发生过巨大的转变，日本银行成立之日起一直绝对服从政府，听命于大藏省的指令，大藏大臣对日本银行享有业务指令权、监督命令权、官员任命权以及具体业务操作监督权。然而，东南亚金融危机之后，日本国会通过《改正日本银行法》，以法律形式确认了中央银行的独立地位。
在我们的印象中，政府是由一群有公益心的、知识渊博的政治家组成的，他们有着清晰而统一的目标，他们选择那些可以取得全民利益最优结果的政策，他们愿意为此进行长远打算。但在现实中，政府的决策常被短期利益所左右。
比方说在美国，政府的决策往往与总统是否连任有密切的关系。美联储前主席马丁认为，政治是过于短视的，过分关心下届选举，诸如此类都会影响政府的政策。他曾经这样评价说：“联邦储备体系的独立性是自由企业体系的基本防线，当它屈服于政治权术和私欲的压力时，坚挺货币的基础就受到了损害。”