一、利润总体水平分析
通过编制比较利润表，对利润项目结构各期变化进行分析，从而反映出利润的变化情况，以及影响利润变化的因素和这些因素对利润的影响程度，揭示出有关各因素之间的相互关系，掌握利润变化规律。
二、利润结构分析
金融企业利润结构分析是通过比较百分比财务报表来进行的。比较百分比财务报表是把各年的财务报表先用百分比表示，然后再进行比较，这能充分揭示财务报表中各项比例关系的变化趋势。另外，用百分比分析不仅可将本金融机构各年报表加以比较，还可将两家或两家以上的金融机构的有关资料进行比较，或将本金融机构与公认为经营得当、管理先进的金融机构对比，看看本金融机构与它的差距何在，或者与所有金融企业的平均数进行比较分析其差距所在。
现举例说明比较百分比财务报表的分析。描述了某商业银行2000年、2001年和2002年三个年份的收益情况。
下面我们以各年的总收入为100%来编制该商业银行各年的百分比收益表。
可以看出两条结论：第一，我们首先看商业银行收入来源构成，包括利息收入和其他收入两项，不难发现利息收入在总收入中的比重连续三年下降，从2000年的98.49%，降到了2002年的93.54%，相应地，其他收入的比重却逐年提高，这反映出该银行在拓展其他业务方面取得了较大的突破；第二，从该银行的收支运用构成上，银行支出的比重2001年比2000年有所下降，说明银行成本增加的速度赶不上银行收入的增加速度，因此，银行税前净收入的比重也有所提高。但2002年与2001年相比，银行支出的比重有了回升，从83.60%上升到了84.23%，相应地，银行税前净收入在总收入中的比重有所下降，从2001年的15.62%，下降到了2002年的15.20%，这个苗头应当引起银行财务人员的足够重视。应当找出并具体分析造成这种情况的原因，从而制定解决问题的办法。
三、营业成本分析
（一）几种主要负债的成本分析
对于负债实际负担的成本，想准确计算是非常困难的。但是通过收集与负债有关的成本和收入、费用数据再进行统计分析，得出金融企业负债成本的近似数值，不失为一种好方法。在我国金融企业实务中，由于种种局限，这方面的研究还很不够。这里，我们主要就美国联邦储备系统的一些做法进行分析、介绍，以资借鉴。
美国联邦储备系统每年进行一次称做功能成本分析计划的调查，以收集有关商业银行业务经营的成本和收入资料，然后公布按存款规模划分的不同类型银行的平均数据。由于银行在将费用分摊给各种产品和服务时带有主观因素，因此成本数据多少有些不精确，但这是分析银行成本非常好的原始数据，运用这些数据资料可以对不同的银行进行比较。
1.交易账户成本分析。根据职能成本分析的数据，活期存款是费用最低的资金来源。可是，由于绝大多数银行为办理支票业务时，需要支付大量的服务费用，因而成本依然很高。职能成本分析把支票处理业务分为内部支票、汇划支票、存款和对账。内部支票是在客户账户上提款的支票。汇划支票是在其他银行提款且存入客户账户的支票。
列示的是2000年中等规模银行（存款为500亿—2000亿美元）各种交易账户的平均成本和收益资料。表中第一列表示每一笔业务的平均成本。接下来两列列示了所有存款人的活期储蓄账户以及计息支票账户的月平均数。最后列示了存款所有者特种账户的类似数据。
先考察经营成本。由于交易活动较多，每月处理活期存款账户的成本比计息支票账户高2.26美元。但由于不支付利息，因而每月的总成本还是比计息支票账户低33美元。然而，利息支出夸大了计息支票账户的相对成本，因为计息支票账户的平均余额比活期存款账户大2倍以上。平均成本百分比（等于每个账户的内部年总成本除以平均余额）矫正了这种偏差。2000年，活期存款账户的平均成本为5.27%，而计息支票账户的平均成本则为7.96%。
对商业活期存款账户与个人支票账户进行分类展现了几个不同之处。首先，商业活期存款账户的业务量最大，经营成本也最高。该账户的平均余额也最大，为10448百万美元，这样，其成本为2.96%，是最低的；其次，个人支票账户比商业活期存款账户平均余额要小得多，而且费用最高。通过所有交易账户类似数据的比较，商业活期存款账户成本最小，其次是计息支票账户和个人活期存款账户。
这些账户是否有利可图取决于银行服务费和手续费以及存款余额投资的收益多少。这些账户每月平均收益的估计数列在的后面。投资收入是按存款余额（减去浮存和法定存款准备金）10%的收益率计算的。毫不奇怪，总收益的变动与存款的平均规模有直接关系。只有个人支票账户收取的手续费收入才能补偿每个账户每月经营成本的一半。商业活期存款账户净收益最大，个人账户净收益最小，每个账户的净收益介于2—48百万美元之间。
其他银行的账户与交易账户一样，也具有相同的成本收益关系。小银行每个账户的成本一般较低，但所获取的收益更低，因为它们所办理的账户的余额很小。大银行的成本最高，但由于吸收的是大额存款，分摊到单位美元上的成本就不一定高了。
提供了2000年有关中等规模银行小型定期存款账户的情况，在银行中有90%属于货币市场存款账户。每个账户的平均余额约为11000百万美元，这表明货币市场存款账户主要是作为具有交易保护功能的储蓄工具。每个账户的年度经营成本仅仅为49.65百万美元或每月为4.12百万美元，这远远低于交易账户的成本。年度平均成本等于9.15%，其中绝大部分是利息支出。假定可用于投资的存款余额的盈利率为10%，那么2000年这些账户仍然有利可图。
2.储蓄账户成本分析。存折储蓄账户是高度管制的银行经营环境遗留下的产物之一，1986年3月，美国联邦管理当局取消了存折储蓄账户的利率最高限，允许银行支付具有竞争性的利率。目前的存折存款账户实际上是使用存折的货币市场存款。由于这些客户认为存折比较安全，因而银行并没有淘汰这些账户。这些账户的成本较低，因为客户不能开出支票，而且每月得不到银行的对账单。许多银行则通过限制提款的数额和规定很高的最低余额来限定这种账户的进一步发展。成本和收益数据表明，2000年存折储蓄账户的平均成本为8.68%。
3.小额定期存款成本分析。小额定期存款的额度在100000美元以下，期限从7天到任何较长的约定期限，对提前支取存款将施以利息处罚。银行对任何一个账户（不管存款数额大小）都支付市场利率。自1983年以来，银行客户对期限在31天以上的任何规模账户的期限和利率都可以同银行进行协商。银行只要提供有具体期限和最低余额规定的产品以及根据这些条件变动利率，就可以控制存款流量。小额定期存款的实际成本同货币市场存款账户的成本差不多。小额定期存款的平均利息成本较高，但营业成本较低。
4.服务费用成本分析。多年来，银行对支票处理的服务费定价一直低于成本。尽管这样做是出于竞争压力而迫不得已，但是支票处理中的亏损一般被认为是通过活期存款的低利息成本支付得到补偿。人们根据经验普遍认为，拥有最高余额的20%的银行客户为80%的低余额账户提供了补贴。
随着存款市场的激烈竞争加剧，银行现在对存款纷纷支付市场利率，特别是传统上无息的活期存款通过一些金融创新工具的使用，比如货币市场存款账户、自动转账制度等，纷纷变成计息负债。这样，原来存在的“活期存款利率低补贴支票处理的亏损”的机制遭到了破坏。许多银行不得不将其提供的服务项目进行分类，并逐一定价。这样造成的一个直接后果就是服务费和手续费收入大幅度增加。
（二）营业费用的分析
金融企业的营业费用支出是金融企业经营总成本中仅次于利息支出的一大项目。对于营业费用的种类及分布情况进行分析，是对其进行管理的前提和基础。营业费用开支的管理成败直接关系着金融企业总的经营成本的高低，并进而关系到金融企业效益的多寡以及在竞争中竞争力的强弱。
1.营业费用各项目分析。
（1）手续费支出的分析。手续费支出的分析，主要从实际与计划以及本年实际与上年实际的对比来进行分析。同时应根据手续费支出的明细项目，从业务量和开支标准两个方面进行分析。如储蓄代办手续费比计划增加或减少，应分析是代办储蓄存款平均余额增减影响的，还是由于代办储蓄存款的结构变化影响的（代办每单位定期储蓄存款和活期存款的手续费不同），以及由于交付代办手续费的标准发生变化所影响的。
（2）固定资产折旧费的分析。固定资产折旧费本年实际与上年实际、本年计划相比较，如果发生增加或减少，一般是由于新的固定资产增加或者固定资产因清理、报废、调出，以及固定资产重新估价、固定资产盘盈盘亏、固定资产的闲置、固定资产折旧费的调整等原因所造成。在分析时，应按固定资产大类分别分析折旧费发生增减的原因。
（3）固定资产修理费的分析。固定资产修理费的分析，应该从固定资产修理项目和各项目支出的费用数进行分析，查明修理费增减变化的原因，是由修理项目的增减变化影响的，还是由修理费的节约或超支所影响的。
（4）业务费的分析。对于业务费的分析，首先应根据业务费各明细项目的实际发生额同计划进行对照比较，看哪些项目超支了，哪些项目节约了；然后再分析节约或超支的原因和责任部门。在分析时，对于一些规定了开支范围和标准的费用项目，应特别注意按规定的开支范围和标准进行比较分析，查明超支或节约的原因。
（5）管理费的分析。金融企业的管理费是金融企业为管理和组织本单位经营管理所发生的各项费用，它属于整体性的费用开支。对管理费的分析，首先应根据有关资料，编制企业管理费分析表，根据企业管理费各明细项目的实际发生数同计划数进行对比，看哪些项目节约了，哪些项目超支了；然后再找出那些重要的或同计划发生较大出入的费用项目进行具体分析，查明其超支或节约的原因和责任部门。由于管理费一般都属于固定费用，受业务量的增减变化影响不大，所以在分析管理费用时应主要从各项费用开支的标准、开支的范围等方面进行分析，查明超支和浪费的原因。
2.营业费用分部门分析。金融企业营业费用分部门分析，主要从两个方面来进行，一方面是对各业务部门费用成本总额升降的分析，另一方面是对主要业务部门单位费用成本升降的分析。分部门费用成本的分析，可以用本期实际与本期计划、上期实际进行比较，分别分析各费用项目升降的原因。下面分别介绍分部门费用成本总额的分析和主要业务部门单位费用成本的分析。
（1）分部门费用成本总额的分析。分部门费用成本总额的分析，就是把本期实际费用成本总额与本期计划及上期实际进行比较，考察研究各部门费用成本中各项目的增减变动情况及其影响变动的主要因素，以考核各业务部门费用成本计划完成情况。
首先，根据分部门费用成本计划和分部门费用成本核算资料编制各业务部门费用成本分析表。
其次，分部门逐项目地分析实际费用支出与计划数值及上期实际数值相比较增减原因。分部门费用成本项目的分析，重点应放在对业务费、手续费支出等成本项目的分析上，因为这些成本项目是业务部门直接可以控制的费用。
（2）主要业务部门单位费用成本的分析。主要业务部门单位费用成本是指业务部门可以直接控制的费用，它不包括银行经营总成本中的利息成本支出和企业管理费。现在介绍主要业务部门单位成本分析的一般方法。
主要业务部门单位费用成本升降的总体分析从总体上看，每个部门的业务单位费用成本，决定于经营费用支出的多少和业务量的多少，其关系式为：
业务单位费用成本=费用成本总额/业务量
若将此公式加以分解，就可以进一步分析由于业务量的变化和费用成本总额的变化对单位费用成本的影响。例如，假定某部门经营费用支出不发生变化（费用成本总额不变），当业务量增加或减少时，对业务单位费用成本产生的影响，可用下式表示：
业务量变动对单位
费用成本的影响
=
计划费用成本总额
实际业务量
-
计划费用成本总额
计划业务量
或者，当经营费用支出变动时，经营费用支出变动对单位费用成本的影响，可用下式表示：
经营费用支出变动对
单位费用成本的影响
=实际费用成本总额
实际业务量
-计划费用成本总额
实际业务量
主要业务部门单位费用成本各项目升降分析。业务部门单位费用成本，是由各个成本项目组成的。因此，分析业务部门单位费用成本时，不仅要了解其总的升降情况，也要了解其组成项目的升降情况，以便进一步结合经营管理，研究影响成本升降的具体原因。
分析主要业务部门单位费用成本，弄清影响成本升降的具体原因，还必须进一步对费用成本项目进行分析。
银行主要业务单位费用成本支出数额的大小和业务量的多少，同前面从总体上分析单位费用成本升降的原理一样。单位费用成本的各项费用，同费用支出总额以及业务量之间的关系，可用下式表示：
单位费用成本中的某项项目=某项费用支出总额
业务量
根据上列基本关系式，通过对构成单位费用成本的各因素进行剖析，可以进一步确定分析单位费用成本变动的公式。
业务量变动对单位费用成本的影响，可用下式表示：
业务量变动对单位
费用成本的影响
=某项费用计划支出额
实际业务量
-某项费用计划支出额
计划业务量
某项费用支出变动对单位费用成本的影响，可用下式表示：
某项费用支出变动对
单位费用成本的影响
=某项费用实际支出总额
实际业务量
-某项费用计划支出总额
实际业务量
为了具体了解业务部门单位费用成本的支出情况，需要对各项费用的组成内容和明细项目进行分析，检查其中哪些是不合理的支出，查明原因，以便采取措施加以改进。
四、利润分配项目分析
利润分配表是反映企业一定会计期间对实现的净利润以及以前年度未分配利润或者亏损弥补的报表，它是利润表的附表，说明利润表上反映的净利润的分配去向。通过利润分配表，可以了解企业实现净利润的分配情况和亏损的弥补情况，理解利润分配的构成，以及年末未分配利润的构成。
金融企业进行利润分配的前提要有净利润，应体现“有利则分，无利不分”的原则和兼顾各利益人的利益。在此不再举例说明。
五、各种比率指标分析
比率分析是指对财务报表及有关资料上的相关项目运用比率指标进行对比分析，从而揭示出它们之间的相互关系，以衡量金融企业的财务状况和经营效果的一种方法。
比率分析所运用的指标种类繁多，对利润表的分析指标可以归为五类：盈利水平分析，风险分析，清偿力分析，资金实力分析和经营效率分析。
（一）盈利水平分析
盈利水平，即盈利能力，就是金融企业赚取利润的能力。无论是投资者还是债权人都认为盈利水平非常重要。因为健全的财务状况必须由较高的获利能力来支持，所以，金融企业管理人员也十分重视获利能力。衡量金融企业盈利水平的财务比率有：1.资产收益率。资产收益率又称投资报酬率，是税后净利同全部资产净值的比率。其计算公式为：
资产收益率=税后净利
资产总额（净值）×100%
资产收益率反映的是金融企业投入的全部资金的盈利能力，是金融企业财务分析中的一个重要指标，也是总部对分支机构下达的经营目标进行内部考核的主要指标。这一指标越高，说明金融企业盈利能力越强。在美国，标准的资产收益率为1%，能达到这个标准说明企业的业务成绩是令人满意的。
2.资本收益率。资本收益率又称自有资金收益率、所有者权益报酬率、股东收获报酬率，是税后净利与资本总额的比率。其计算公式为：
资本收益率=税后净利
资本总额
×100%
这一比率指标表明从盈利增加资本的潜力及资本运用效率的大小。对投资者来说，这个比率指标是极为重要的，因为它决定着股东收益的多少，也决定着金融机构股票的价格。
3.银行利差率。银行利差率是指银行利差与银行盈利资产之间的比率。其计算公式为：
银行利差率=利息收入-利息支出
盈利资产
×100%
式中的盈利资产是指那些能获得外部利息收入的资产。在银行资产中，除了现金、存放同业和房产与设备之外，都可算盈利资产。这个指标反映银行盈利资产的获利能力。由于银行收入主要来自盈利资产，因而这个比率越大，说明银行盈利资产的获利能力越大，银行利润就可能越大。
4.银行利润率。银行利润率是银行净利润与总收入的比率。其计算公式为：
银行利润率=税后净利
总收入
×100%
这个比率反映银行有多少收入作为利润留在银行，它相当于一般企业的销售利润率。只不过在一般工商企业中，销售收入往往大于其资产总额，而银行的业务收入则小于其资产总额。在银行支出中除了利息支出外，还有非利息支出，因此利差较大的银行，利润率不一定大。由于这个比率的分子考虑了非利息支出，因而它更能反映银行的实际获利能力。
5.上市银行的盈利水平分析。国际上最为普遍的商业银行模式是股份有限公司制，它是公开向社会法人，个人发行股票的。上市银行的盈利水平分析除了采用以上指标分析外，还可用以下几个指标来衡量：
（1）普通股每股盈余。普通股每股盈余简称为每股盈余或每股利润，是由银行的税后净利润扣除优先股股利后的余额与普通股流通在外股数进行对比所确定的比率。
其计算公式为：
每股盈余=税后净利-优先股股利
普通股流通在外股数
这是一个非常重要的财务指标，这一指标的高低，对股票价格会产生重大影响。
（2）普通股每股股利。普通股每股股利简称每股股利，它反映每股普通股获得现金股利的情况。其计算公式为：
每股股利=支付给普通股的现金股利
普通股流通在外股数
这是评价普通股报酬情况的一个重要指标。
（3）市盈率。市盈率又称价格盈余比率，是普通股每股市价与普通股每股盈余进行对比所确定的比率。其计算公式为：
市盈率=普通股每股市价
普通股每股盈余
银行财务人员和外部投资人对这一比率都很关心。银行财务人员在作出财务决策之前要很好地考虑其财务决策对这一比率的影响。投资人在投资之前，会对不同股票的市盈率进行对比，然后才决定投资于何种股票。
（二）风险分析
追求利润，金融企业价值最大化是其经营的最终目标，但盈利总是与风险相联系，一般盈利大的资产，风险也大。由于金融企业经营的最基本原则是安全性，所以金融企业在追求利润的同时，力求把经营风险降低到最小程度。评价金融企业资产风险程度的指标有五个。
1.流动性风险比率。流动性风险比率反映金融企业支付顾客提款和增加贷款等实际的或潜在的流动性需要与流动性供给之间的比较。其计算公式为：
流动性风险比率=短期投资
存款总额
这里，我们用存款代表对金融企业流动性的需求，用短期投资代表金融企业对流动性的供给，用两者之比来近似反映金融企业流动性风险。虽然现金和同业存款也是金融企业的高流动性资产，但由于它只作为满足存款准备要求的资产，不能提供额外的流动性，所以不把它算作流动性供给之内。另外，购买负债和提供贷款尽管分别是金融企业流动性供给和需要的因素，但由于两者都是潜在的，具有不确定性，难以估价，因此不计入该比率中。该比率越高，说明金融企业流动性来源越多，流动能力越强，金融企业承担的流动性风险越小；反之，说明金融企业流动能力越弱，有可能面临不能应付顾客提存需要和提供贷款的危险。
一般说来流动性风险比率以25%以上为佳。比率太高会影响金融企业的收入，具体要视各个国家和地区的情况和各金融机构主动负债的能力而定。
2.利率风险比率（见第二章）。
3.信用风险比率。信用风险是指金融企业贷款和投资的利息或本金不能按契约规定进行偿付的风险。信用风险比率的计算公式为：
信用风险比率=风险贷款
贷款总额
金融企业承做的风险贷款越多，所承担的信用风险就越高，同时它的收入一般也越高。如果金融企业只承做少量的风险贷款，所承担的使用风险会减少，同时其收入可能相应降低。
4.资本风险比率。资本风险比率即资本充足率，它反映的是金融企业资本占风险资产的比重。其计算公式为：
资本风险比率=股东权益
风险资产额
金融企业的风险资产指可能发生损失的资产，在美国，风险资产被定义为现金和政府债券以外的所有资产。资本风险反映一家金融企业在存款者和债权人的资产遭受危险之前能够承担的资产价值损失的程度。例如，一家金融企业的资本风险比率为10%，就意味着该企业能承担与其风险资产总额10%的价值损失，若损失超过10%，该企业就负担不起，这就要危及存款者和其他债权人的利益。这个风险可以用资本对资产总额的比率来衡量，也可用资本对风险资产的比率来衡量（《巴塞尔协议》就采取了资本与风险资产之比）。这类比率与资本收益率、财务杠杆比率等正好相反。如果金融企业承担较小的资本风险，即资本风险比率较大，其资本收益率和财务杠杆比率就会相应较低。如果金融企业承担较大的资本风险（假定管理机构允许），即资本风险比率较小，其资本收益率和财务杠杆比率就较高（按BIS规定为资本金/风险资产8%，则其财务杠杆率应为25倍）。
5.放款存款比率。放款存款比率的计算公式为：
放款存款比率=放款总额
存款总额
该比率表明金融机构放款的态度。放款存款比率过大，表明放款持冒险态度；过小则说明太谨慎或过分保守，有时反映经济是否景气。金融企业常在放款章程中有一定比率的规定，防止放款部门过于冒险。有时政府为了实施货币政策，也规定贷款与存款的比率幅度。
上述五个指标分别从不同角度反映了金融企业经营活动中所面临并且必须承担的风险，可以成为金融企业经营者调整经营决策、把握经营方向的重要依据，也是管理当局评估金融机构实绩的重要工具。
（三）经营效率的分析
经营效率的高低标志着金融企业的经营管理水平，考核指标一般有如下两个：
1.资产使用率。资产使用率是金融企业营业收入与资产总额进行对比所确定的一个比率。其计算公式为：
资产使用率（次）=总收入
资产总额
该比率反映的是金融企业资产的利用效率，即一定数量的资产所实现的收入是多少。这有些类似于工商企业的资产周转率（销售净额/资产总额）。但在金融企业中，它的数字要小得多，因为金融企业的总收入主要由利息收入组成，利率又只能低于工商企业的利润率。如果说工商企业利润率一般不能达到100%的话，依靠总收入而实现的金融企业资产周转率就始终达不到1年1次，而一般工商企业由其收入实现的资产周转率至少是一年数次。
2.财务杠杆比率。财务杠杆比率的计算公式为：
财务杠杆比率=资产总额
资本总额
这一比率反映的是金融企业整体的经营效率，即一定的资本量可以推动多少倍的资产。与工商企业相比，金融企业的这个比率一般要大得多。因为金融企业主要是用借来的钱（通过存款和借款）来经营，而工商企业则主要是使用自己的钱。金融企业这个比率相对较高，可以抵消前述资产使用率较低的影响，使金融企业与工商企业获得相近的资本收益率。
比率分析能帮助人们评估金融企业本年度的流动性、盈利性和安全性，反映出金融企业本年度的财务状况和经营业绩，但比率分析本身也有局限性：
（1）比率分析所使用的数据，都是过去的历史性资料，因而对于预测未来动态只有参考价值，而不能作为判别金融企业未来财务状况的绝对标准。
（2）比率分析本身是静态的分析，仅能反映某年度的情况，而不能反映出金融企业经营的整个动态趋势。因此要和趋势分析相结合起来，才能较好地反映金融企业的动态情况。
（3）对同一会计事项的账务处理，会计准则允许几种不同的规则和程序，不同的金融企业可能选择不同的会计程序，所以通过比率分析所作的同业比较，意义就受到限制。
（4）比率分析所用的各种数据，不一定能反映真实情况。例如报表数据未按照通货膨胀或物价水平调整，分析结果就会因物价变动干扰而失去意义，在剧烈通货膨胀时尤其如此。
（5）一些人为的因素，也使比率分析不能反映银行经营的真相，例如在测算流动比率时，金融企业可以在结账前将借款还掉，之后再借进，从而造成了流动性很高的假象。
我们在进行财务报表分析时，会碰到一个困难，就是计算出财务比率之后，与它的历史比较，只能看出自身的变化，无法判断它是偏高还是偏低，无法知道在竞争中所处的地位。
与同规模的某个银行进行比较，可以看出与对方的区别，为发现问题和查找差距提供线索。但是，与对方相同并不一定好，与之不同也未必不好。因此，我们用同规模的多家金融机构来进行比较，求出多家金融机构的平均水平下的财务比率，作为标准财务比率。以标准财务比率作为基础进行比较分析，更容易发现金融企业的异常情况，并便于揭示其存在的问题。
某银行收益与风险财务比率表，是一张根据与该银行在地区和市场条件等方面类似的资产规模从1亿美元到2.5亿美元的银行材料编制而成的标准财务比率表。我们以与作分析而得出一张比较财务比率表。
可以得出：
1.盈利指标比较。
（1）在银行利差率上，1999年到2001年，该银行从高于标准值0.12%变到低于标准值0.12%，这是值得重视的问题。
（2）银行利润率，该银行从2000年到2001年下降了2.56个百分点，下降幅度为31.49%，远远高于其他银行利润率的下降水平。银行利润率反映银行收益弥补其成本费用的能力，所以，该银行的开支大幅度上升，远远高于平均水平。
（3）在资产使用率方面，该银行从1999年的0.46次下降到0.14次。资产使用率的下降意味着银行运用资产获得收益的能力减弱。
（4）资产收益率明显低于平均水平。
（5）财务杠杆比率高于平均水平，为该行资本收益的提高带来转机。
（6）资本收益率从高过同类银行近两个百分点降为低于同类银行三个百分点，那是因为资产收益率下降幅度过大造成的。
以上分析说明，从1999年到2001年，该银行的收益水平大幅度下降。
2.风险指标比较分析。
（1）流动性风险远远高于同类银行水平。
（2）利率风险高于同类银行水平。
（3）信用风险比率一直高于平均水平约1个百分点，所以，该行信用风险较大，敢于冒风险做大量低质量贷款，并由此提高了该行资产使用率水平。
（4）资本风险比率高于平均水平1个多百分点，资本风险较大。
因此，该行承担的风险较大。
综合以上分析可以看出，该银行承担较高的风险水平，财务杠杆比率较高。由于支出水平大幅度提高，导致显著低下的资本收益率，因此，若该银行仍坚持原有的经营观念（比较激进），近期的工作重点就是严格控制成本费用，用高收益去适应高风险。如果经营观念变得保守一点，就应当调整资产和负债结构，减少低质量贷款和利率敏感性负债，增加流动资产，以降低流动性风险、利率风险和信用风险等。同时，控制非利息支出。这样尽管收益水平不会有所提高，但由于低风险，这仍然是可取的。
[复习思考题]
1.利润表和利润分配表各自提供哪些财务信息？
2.运用每股收益率对金融企业盈利状况分析时应注意哪些问题？
3.如何对利润表进行分析？
4.利润表的分析指标有哪些？