5月下旬，一个阴云笼罩的上午，湘鄂西中央分局正在召开分局扩大会议。忽然，有位穿灰色军服的军人匆匆走进会议室，神情很痛苦而又激动地对大家说：“同志们，向你们报告一个不幸消息：周逸群同志牺牲了！”
“什么？周逸群牺牲了？”
参加会议的人顿时都大吃一惊。夏曦、万涛、崔祺、杨光华、宋盘铭、潘栩、彭国材等人，霎时全愣住了。特地赶来参加扩大会议的红九师师长段德昌，更是惊愕地站起来说：“段玉林，你怎么搞的？周政委怎么会牺牲？”
“我……我们遭了敌人的埋伏，周……周政委身中了几枪。”段玉林痛苦地抽泣着，已语不成句。
“到底是怎么回事，你细细说嘛！”夏曦很镇静地望着他道。
段玉林点点头，遂将周逸群的牺牲经过详细报告了一番。
原来，周逸群自接受去江南开辟洞庭湖的任务之后，便不顾身体虚弱，立即率领少部分武装人员，从洪湖出发，到白螺矶悄然过长江，然后直奔石首桃花山一带，来到了江南游击队指挥部，与总指挥段玉林汇合了。段玉林指挥的这支游击队原是石首、华容、南县、公安等县的地方武装合编组成，共计约1000余人，枪800余支。在江南是苏区的主要武装力量。周逸群到达之后，很快便发觉游击队处境险恶。此时。国民党142旅，新编11师1万余兵力分别由弦口、焦山河、华容、岳阳等地向桃花山逼近，开始发动了大规模进攻。周逸群与段玉林一起，沉着指挥应战，并掩护万余群众突围，经过数日激战，游击队终于从黑山铺突破重围，经贾家凉亭、旗杆嘴，胜利到达洞庭湖区。
到达洞庭湖后，周逸群按原定计划，利用宽阔的湖面，茂密的芦林柴木和水陆纵横交错的地理特点，发动渔民、樵民开展了一段游击战争。但过了不多久，国民党马昆山旅、川军张莫师即率华容南县、湘阴、沅江四县团防向洞庭湖进逼来了。眼看敌强我弱，形势险恶，周逸群当机立断，对段玉林说：“玉林，我看这次敌人来势凶猛，我游击队在洞庭湖区立足未稳，我们应该尽快突围出去！”
“突围？朝哪里去呢”
“朝江北洪湖去吧！”
“可是，中央分局和省委交给我们的任务，是要开辟洞庭湖特区呀！”
“没关系，我们应该根据实际情况来领会执行上级指示。”周逸群坚决地说：“当前，就要为革命保存这支游击队的实力，而不要作无谓的牺牲让敌人吃掉。”
段玉林忽然担忧地说：“周政委，你不怕夏曦书记批评你‘右倾主义’？”
周逸群经段玉林这一说，心里不由得震动了一下，不错，自夏曦到湘鄂西任分局书记以来，几乎对他前几年在特委的领导工作给予了全盘否定。夏曦一到，就给他扣上了‘右倾机会主义’的帽子，还指责他执行了一条“富农路线，”因而在组成新临时省委班子的时候，竟排除了他的领导地位。对此，周逸群心里也是有意见的。然而，这意见在他心里装着却一直未说，由于环境险恶，敌情紧急，反围剿迫在眉睫，对于内部的这些矛盾，他没有时间去过多考虑，个人的得失也不想去计较。他觉得，一切工作都应从实际出发，都应对革命负责。比如，现在大敌当前，在敌强我弱的情况下，只要能使游击队少受损失，为革命多保存一点实力.尽管个人受点委屈又算什么呢？想到这里，周逸群又坦然地说：“玉林，我考虑游击队突围到江北去，是从整体利益出发，是让游击队免受不必要的牺牲，如果为此而受到分局领导指责，我也愿承担责任！”
“好，我坚决服从你的决定。”段玉林坚定地表了态。
于是二人详细计划了游击队突围撤回江北的路线。接着，俩人便一道率领游击队开始从采桑湖、岳阳至贾家凉亭向桃花山隐蔽前进。
这一日下午，当游击队来到贾家凉亭的时候，突然一阵密集的枪声响起，一股早已埋伏在附近山梁的敌人喧嚣着直向亭子边射击。
“糟，中了敌人埋伏了！”段玉林心里一急，紧忙命令游击队趴下还击。
“啪啪啪啪……”
双方的枪声炒豆般的爆响着。
稍倾，一位游击队员忽然跑到段玉林跟前叫道：“总指挥，不好了，周政委中弹啦！”
“什么，周政委在哪里？”
“就在那凉亭边！”游击队员指着前面说。
段玉林命令机枪掩护，然后拼命跑过去，一把拖住倒在地上的周逸群，口里连声大叫道：“周政委，周政委！”
周逸群艰难地蠕动了一下，他的身上中了好几发子弹，一股鲜血从他嘴角流了出来。他断断续续地说：“快，别管我……快向洪湖撤退！”说着，头一歪就再没醒来。
“周政委！周政委！”段玉林悲愤至极地大叫着，可任他怎么叫，周逸群再没了回音。
“冲啊，抓活的！抓活的。”山梁的敌人嚎叫着，开始密集的冲了下来。
“快，机枪掩护。赶快撤退！”
段玉林不敢再恋战。他无可奈何地放下周逸群的遗体，赶紧指挥游击队边打边撤，一直跑了10多里路，才摆脱敌人的追击。
天黑后，段玉林率领游击队终于冲破敌人封锁，来到了张华港一带。接着，游击队在长江边截获了几支大船，第二天便迅速登船北撤。到江北后，游击队又乘夜偷袭了程家集之敌，然后绕过汪家桥，使部队到达了余家埠，继而又到了新沟嘴，在此地与红九师汇合。安置好部队后，段玉林才匆匆赶到瞿家湾。向正在开会的中央分局和省委的领导们报告周逸群牺牲的噩耗。
当下，众人听了段玉林的详细讲述，一个个都悲痛不已。万涛、段德昌、彭国材、崔祺等人都流下了眼泪。段德昌悲愤地哭出声道：“周政委啊，你是不该死的啊，你为什么要去洞庭湖呀？你本是不该去的呀！”
夏曦见众人悲痛，而那段德昌的哭叫更好像在埋怨不该派周逸群去洞庭湖特区，他的心里不由得也抽紧了。不错，当初若不派周逸群去洞庭湖开辟特区，他也不会牺牲。但是要革命总会有牺牲，这件事又怎能怪谁呢？段德昌等人显然对他的用人有所不满，他亦隐忍着没有吱声。万涛这时却向他建议道：“我们要为逸群开个追悼会，他可是我们湘鄂西根据地的创始人，大家要隆重纪念他！”
“对！”夏曦马上点头道：“分局的扩大会就暂时终止。现在我们讨论一下纪念周逸群的事宜！”
于是，众人纷纷发表意见，会议很快作出了两个决议。即迅速召开一个隆重的追悼大会，决定将瞿家湾的一个书店改名为“逸群书店”，将设在周老嘴的列宁小学改为“逸群小学”，红军军政学校改为“逸群军政学校。”
会议完毕，大家立刻分头作各项准备，起草通知，写横幅标语，做花圈挽联等等。
下午，在瞿家湾的一块空坪草地上，人们搭起了一个灵堂。灵堂正中，挂着周逸群的一幅嵌花的黑白小像片。像两侧，摆放着人们匆匆赶制敬献的众多花圈和挽联。瞿家湾的省苏党政军各机关人员和附近的农民代表计约一千余人，列队集合来到了草坪凭吊。
人们到齐后，追悼会正式开始。随着一阵鞭炮声响，红军乐队奏起了低沉悲痛的哀乐。主持人员宣布向烈士致哀，全场的人都低下头，不少人开始放声哭泣。致哀完毕。夏曦夫人——谭国甫代表湘鄂西中央分局和临时省委致了悼词。谭国甫含着泪水，非常激动地说：“我认识周逸群同志时间不久.但他的为人却给我留下了非常深刻的印象。在他生前.我只知道他是贵州铜仁人，早年曾经留学日本，后来回国投笔从戎，在黄埔军校走上了革命道路，加入了共产党。他还参加过南昌起义，1928年起就到了洪湖。在苏区的最近一段时间里，我发觉他每天都在没日没夜地拼命工作。为着苏区的发展壮大，他呕心沥血，贡献了自己的一生。他在湘鄂西苏区，先后担任过湘西北持委f书记、鄂西持委书记、红二军团政委重要职务。为创建这块根据地立下了不朽功勋。现在，革命尚未成功，他却在前进的路上不幸遇难牺牲了。他的死，是我们苏区的一个重大损失，是我们共产党人的一个重大损失……”
谭国甫说到这里，禁不住又泪水横流，泣不成声。在她悲痛满面的致完悼词后，万涛、段德昌、崔祺等人又先后讲话，表示了对周逸群同志的沉痛悼念，最后，夏曦在讲话中说：“同志们，周逸群同志英勇牺牲了，他是为开辟洞庭湖特区而战斗牺牲的！是为了革命事业而被国民党反动派的枪弹打死的。这笔帐，我们要算在国民党反动派的身上。我们今天隆重开追悼会纪念他，就要继承他的革命遗志，就要加倍巩固和发展苏区根据地，争取早日推翻国民党反动派的统治，从而为周逸群同志报仇雪恨。”
夏曦简短的讲话很具鼓动性，参加追悼会的人们开始激昂起来，大家齐声高呼口号：打倒国民党反动派！打倒蒋介石！为周逸群同志报仇！追悼会最终变成了一片同仇敌忾的声讨大会。